10月20日
出席中共中央政治局会议，会议讨论时局问题。
毛泽东在发言中说：
最近时局有到转变关头的味道。
国民党说不要悲观，实际上有悲观情绪，蒋介石又提三北政策（即日军北进，国民党军北进，八路军新四军北进）。
现在我们党员中也有悲观情绪，这种悲观失望是没有根据的。
过去我们党的困难莫过于大革命失败后反动时期的游击战争和长征时期，但我们都渡过了，现在我们党有长期斗争历史和新的力量，是能够应付困难的局面的。
我们的路线仍须继续过去的方针，坚持团结，要团结就要进行斗争，我们要使国民党既不能投降又不能“剿共”。
要保证党的独立性，只在文章中说要独立性是不够的。
过去我们有的同志不了解陈独秀右倾机会主义使大革命失败的教训，使共产主义混同于三民主义，使我们失去独立性，这是非常危险的。
现在莫斯科危急，但德国的进攻可能已到最高点，决定的关键在今后一二个星期内，一个星期后看形势发展更会明显。
日本新内阁（东条英机内阁）应估计为直接准备战争的军人内阁，日本有北进的危险，但尚未与英、美妥协还不敢北进；
南下可能性较大，但日本要准备战争，也不会立即南下，目前不会对我国有大的军事行动，但今后仍有大的进攻形势。

△同日
关于反对对目前时局的悲观情绪，致电周恩来并告廖承志，指出：
“东条内阁是一个直接准备战争的军人内阁，它是直接准备战争的，但还不见得马上动兵。
其战争趋向有北进危险，但南进的可能性并未丧失。
国民党正肯定北进，我们不必与之一致。
无论日本北进南进，其对华侵略决不放松，此点我们应加强调。
关于德苏战争，莫斯科一线虽尚未脱离被侵略危险，但苏联还是能坚持的，德国的情况并不怎样好，美、英、苏、中的合作必能胜法西斯。
当此党内外都生长着悲观情绪之时，我们应坚持正确立场反对这种悲观情绪。”

△同日
电告周恩来，根据某些情报，国民党似有转圜之意，望加注意。

△同日
为阻击何文鼎师南下，和朱德、王稼祥、叶剑英致电贺龙、周士第并告彭德怀、左权。
电报说：
原驻桃力民的何文鼎师南下接收现驻安边地区的邓宝珊部新十一旅防务。
这一着对边区威胁极大，决抽调王震旅及留守兵团部队（三个步兵团一个骑兵团）归王震、贺晋年【83】指挥，阻止何师南下，一二〇师驻佳县之五团亦归王震指挥。
【83】贺晋年，当时任八路军留守兵团警备第1团团长。